Исследование эффективности нелинейных механизмов управления

Рассмотрим, как изменяется чистая приведённая прибыль мультипроекта и составляющих его проектов при переборе всех возможных сочетаний разработанных нелинейных механизмов управления текущим инвестированием (формулы 3.2, 3.3 и 3.4). Для расчётов используем разработанную программу. Помимо чистой приведённой стоимости проектов, будем оценивать статистическое значение штрафов за перераспределение инвестиций. В качестве механизма коррекции текущих значений доходов используем влияние накопленного объёма инвестирования (формула 1.22). Результаты расчётов представлены в таблице 3.5.

Таблица 3.5 - Исследование эффективности нелинейных механизмов управления

Анализируя данные, представленные в таблице 3.5, можно сделать следующие выводы:

- в проекте 1 наибольшие значения чистой приведённой стоимости достигаются при использовании механизма обратного степенного влияния накопленного объёма инвестирования (3.4);

- в проекте 2 наилучшие результаты достигаются при использовании механизма 3.4, наихудшие - при использовании механизма обратного степенного взаимодействия с уровнем инвестирования предыдущего периода (3.2);

- в проекте 3 для максимизации чистой приведённой стоимости наиболее эффективно применение механизма обратного динамического степенного взаимодействия с уровнем инвестирования, отражающим случайное внешнее воздействие (3.3);

- максимальная суммарная чистая приведённая стоимость проектов достигается при сочетании применения механизма 3.4 в проектах 1 и 2 и механизма 3.2 в проекте 3;

- наименьшим значениям функции штрафов соответствуют случаи применения механизма 3.2 в проекте 1, когда механизм 3.3 не используется в проекте 3. Выбор механизма в проекте 2 не оказывает заметного влияния на функцию штрафов.

Обобщив полученные сведения, можно сказать, что для максимизации чистой приведённой стоимости в проектах 1 и 2 наиболее эффективными оказались механизмы обратного степенного влияния накопленного объёма инвестирования (3.4) и обратного динамического степенного взаимодействия с уровнем инвестирования, отражающим случайное внешнее воздействие (3.3), а в проекте 3 - только механизм 3.3. Применение механизма 3.2 в проекте 1 позволит значительно снизить функцию штрафов, но при этом чистая приведённая стоимость мультипроекта тоже снизится. Разумеется, полученные результаты в значительной мере зависят от характера исходных данных - внутренних характеристик проектов и характера межпроектного взаимодействия, поэтому следует помнить, что при применении разработанных механизмов и алгоритмов для моделирования инвестиционных проектов с другими параметрами оптимальными могут оказаться другие механизмы управления, ограничения и коррекции.